RAM ve SSD fiyatlarındaki artışın yakın zamanda dinmesini bekleyenler için kötü haber var. Bellek sektörünün önde gelen üreticilerinden ADATA’nın Yönetim Kurulu Başkanı Chen Li-bai, teknoloji pazarının küresel DRAM talebini ciddi şekilde hafife aldığını ve mevcut kıtlığın en az 10 yıl daha devam edeceğini söyledi.
TSMC’nin bilanço açıklamasının ardından hisselerinde yaşanan düşüş, yapay zeka yatırımlarının aşırı şiştiği ve bir balonun patlamak üzere olduğu yönündeki tartışmaları yeniden alevlendirmişti. Tayvan basınına konuşan Li-bai ise bu endişeleri erken bularak, “Yapay zeka balonu olup olmayacağını 2030’dan sonra, hatta 2040 ya da 2050’de tartışabiliriz” ifadelerini kullandı.
En Kıt Kaynaklar Elektrik ve Bellek Olacak
ADATA Başkanı’na göre mevcut yapay zeka döngüsü henüz başlangıç aşamasında. Sunucular, depolama birimleri, güç altyapısı ve dünya genelinde devreye giren veri merkezleriyle birlikte talep her cephede yükseliyor. Li-bai’nin en çarpıcı iddiası ise önümüzdeki 10 yılda dünyanın en kıt iki kaynağının elektrik ve bellek olacağı yönünde.
Meta ve xAI gibi bulut sağlayıcıların ellerindeki fazla işlem kapasitesini başka şirketlere kiralamaya başlamasının talepte yavaşlama işareti olduğu görüşüne de katılmayan Li-bai, yapay zeka uygulamalarının B2B, B2G ve B2C gibi farklı iş modellerine yayılarak talebi daha da büyüteceğini savunuyor.
Yeni Fabrikalar Nneden Çözüm Olmuyor?
Sorunun temelinde zamanlama var. Samsung, SK Hynix ve Micron’un DRAM ve NAND alanındaki genişleme projelerinin büyük bölümü 2028-2035 yılları arasına planlanmış durumda. Üstelik bu üreticiler büyük ölçekli kapasite artışının fiyatları ve kâr marjlarını düşüreceğinin farkında olduğu için temkinli bir genişleme stratejisi izliyor. Uzun vadeli tedarik anlaşmaları da yeni hatlarda üretilecek çiplerin önemli bir kısmını şimdiden bağlamış durumda. Hatta birçok üreticinin 2027’de üretilecek çiplerin neredeyse tamamını sattığı belirtiliyor.
Sektörden gelen diğer açıklamalar da tabloyu doğruluyor. SK Hynix CEO’su Kwak Noh-jung, bellek krizi açısından 2027’nin “en kötü yıl” olacağını ve sıkıntının 2030’a kadar süreceğini söylemişti. SK Group Başkanı Chey Tae-won da benzer şekilde sorunun 2030’dan önce tam olarak çözülmeyeceği görüşünde.
Fiyatlar Daha da Artacak
Li-bai daha önce 2026’nın üçüncü çeyreğine kadar DRAM fiyatlarında yüzde 30, NAND fiyatlarında ise yüzde 40’lık artış öngörmüştü; bazı tahminler yüzde 50’nin üzerine çıkıyor. Üreticilerin kârlı HBM çiplerine öncelik vermesiyle daralan arz, bilgisayar, konsol, tablet ve akıllı telefon fiyatlarına doğrudan yansıyor. Lenovo’nun yüksek bellek fiyatlarını “yeni normal” olarak nitelendirdiği düşünülürse, ucuz RAM ve SSD dönemine yakın zamanda geri dönüş beklemek pek gerçekçi görünmüyor. Donanım alımını fiyat düşüşü beklentisiyle erteleyenler için bu, kaybettiren bir bahis olabilir.
Yorum Yok
